Pengaruh Kebijakan Dividen, Leverage, Earning Volatility, dan Volume Perdagangan terhadap Volatilitas Harga Saham Perusahaan Sektor Finance yang Terdaftar di BEI Tahun 2014-2018.

The Influence of Dividend Policy, Leverage, Earning Volatility, and Trading Volume on the Volatility of Stock Prices for Finance Sector Companies Listed on the IDX in 2014-2018.

Penelitian ini dilakukan untuk mengetahui pengaruh kebijakan dividen, leverage, volatilitas laba, dan volume perdagangan terhadap volatilitas harga saham. Jenis penelitian ini adalah penelitian kausal dan menggunakan data kuantitatif yang diperoleh dengan metode purposive sampling berdasarkan kriteria yang telah ditetapkan sehingga diperoleh 17 perusahaan yang sesuai dengan kriteria tersebut. Teknik analisis data yang digunakan adalah regresi linier berganda. Objek dalam penelitian ini adalah perusahaan yang terdaftar di sektor Keuangan di Bursa Efek Indonesia periode 2014 - 2018. Data yang digunakan diperoleh dari laporan keuangan, laporan tahunan, dan ringkasan kinerja perusahaan yang terdaftar. Metode analisis penelitian menggunakan regresi linier berganda dengan bantuan software IBM SPSS versi 25. Hasil penelitian menemukan bahwa dividend payout ratio dan dividend yield berpengaruh positif signifikan terhadap volatilitas harga saham. Sedangkan leverage, volatilitas pendapatan, dan volume perdagangan tidak berpengaruh terhadap volatilitas harga saham.

This study was conducted to determine the effect of dividend policy, leverage, earning volatility, and trading volume on stock price volatility. This type of research is causal research and uses quantitative data obtained by purposive sampling method, based on established criteria so that 17 companies can be obtained according to the criteria. The data analysis technique used is a multiple linear regression. The object in this study is a company listed in the Finance sector in the Indonesia Stock Exchange for the period 2014 - 2018. The data used is obtained from financial reports, annual reports, and a summary of the performance of listed companies. The research analysis method uses a multiple linear regression with the help of IBM SPSS version 25 software. The results of the study found that dividend payout ratio and dividend yield were a significant positive effect on stock price volatility. While leverage, earning volatility, and trading volume has no effect on stock price volatility.